|
已停止经营
|
12个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
2017年12月31日
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 已终止业务及处置组[摘要] | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 处置组，包括已终止业务，披露[文本块] |
注14 -已终止的业务
以下信息列出了与我们归类为已终止业务的业务的经营结果相关的选定财务信息。虽然以前期间与终止业务有关的收入和费用的重新分类对以前报告的净收入没有影响，但
综合经营报表
列出从指定项目重新分类到已终止业务的收入和费用。
下面的图表提供了受终止业务影响的每个财务报表项目的资产组划分：
北美煤炭业务
背景
截至2015年3月31日，管理层确定我们的北美煤炭业务部门符合被归类为待售的标准
财务报表列报。
北美煤炭部门在2015年全年继续符合标准，直到我们在2015年第四季度出售我们的北美煤炭业务。因此，在我们的财务报表中，所有当前和历史的北美煤炭业务部门的业绩都被归类为已终止业务。历史业绩还包括我们在2014年第四季度出售的CLCC资产。
2015年第一季度，作为北美煤炭持有待售分类的一部分，减值为
7340万美元
被记录。减值费用是为了将资产减少到其估计的公允价值，这是根据潜在的销售情况确定的。2015年没有进一步减值记录。
2015年12月22日，我们通过出售剩余的北美煤炭业务完成了业务的战略转变，其中包括西弗吉尼亚州的Pinnacle矿和阿拉巴马州的Oak Grove矿。Pinnacle矿和Oak Grove矿被卖给了Seneca，交易结构是出售我们剩余煤炭业务的股权。另外，塞内卡可能付给我们高达
5000万美元
这取决于一项延续至2020年的收入分成协议的条款。但是，我们并未记录与此盈利能力相关的或有收益。我们在内部记录了这次销售的结果
终止经营亏损，扣除税后
截至2015年12月31日止年度。
以公允价值非经常计量的项目
下表显示了2015年3月31日北美煤炭业务按公允价值计量的非金融资产减值支出信息。不存在以非经常性公允价值为基础计量的金融和非金融资产和负债
2017年12月31日
和
2016
负责北美煤炭业务下表还显示了用于确定此类公允价值的估值技术的公允价值层次：
2015年第一季度，作为持有待售分类的一部分，分配给北美煤炭的减值费用为
7340万美元
被记录。减值费用是为了将资产减少到其估计的公允价值，这是根据潜在的销售情况确定的。我们通过将基础资产和负债的估计公允价值与待售经营部门的估计销售价格进行比较，确定了北美煤炭经营部门的公允价值和可回收性。2015年没有进一步减值记录。
入账资产及负债
作为2014年第四季度CLCC资产出售的一部分，有一笔款项被置于托管，以弥补营运资金、赔偿义务和监管责任的减少。在截至2016年12月31日的年度内，最终分配为
1030万美元
从代管处释放给我们。
所得税
我们认识到
没有
终了年度的税收费用或收益
2017年12月31日
和
2016
在
终止经营亏损，扣除税后
与我们在北美的煤炭投资有关。在截至2015年12月31日的年度，我们确认了一项税收优惠
020万美元
在
终止经营亏损，扣除税后
与我们北美煤炭投资的亏损有关。
加拿大的操作
背景
2015年1月27日，我们宣布Bloom Lake集团根据CCAA在魁北克省蒙特利尔启动重组程序，以解决Bloom Lake集团当前的流动性问题，并在探索重组和/或出售选择的同时，为所有利益相关者的利益保留和保护其资产。当时，布鲁姆湖集团不再产生收入，也无法履行到期的债务。作为CCAA程序的一部分，法院批准任命一名监察员和某些其他财务顾问。
此外，2015年5月20日，Wabush集团根据CCAA在魁北克蒙特利尔启动了重组程序。沃布什集团不再产生收入，也无法履行到期的债务。由于这一行动，给予布卢湖集团的CCAA保护扩大到包括沃布什集团，以促进其每个业务和运营的重组。法院在Bloom Lake集团CCAA诉讼中指定的监督员也被法院指定为Wabush集团CCAA诉讼中的监督员。
由于2015年1月27日Bloom Lake Group的CCAA程序开始，我们不再拥有Bloom Lake Group的控股权。因此，我们于2015年1月27日对Bloom Lake Group和其他一些全资子公司进行了拆分，这导致了拆分和其他费用的税前减值损失
8.187亿美元
这是在2015年第一季度记录的。分拆的税前损失包括取消确认布鲁姆湖集团及若干其他全资子公司的资产、负债和累积的其他综合损失的账面金额，以及按公允价值记录我们的剩余权益。
由于2015年5月20日Wabush集团CCAA程序的启动，我们于2015年5月20日对Wabush集团的某些全资子公司进行了拆分。2015年5月20日被拆分的全资子公司是Wabush集团的实体，如本节前面所述，这些实体并未作为2015年1月27日拆分的一部分进行拆分。此次拆分从2015年5月20日起生效，共产生了拆分和其他费用的税前收益
1.347亿美元
． 分拆的税前收益包括取消确认这些分拆后的沃布什集团全资子公司的资产、负债和累积的其他综合损失的账面金额，以及将我们在加拿大实体的剩余权益调整为公允价值。
在上面讨论的每次拆分之后，我们使用成本法来计算我们在加拿大实体的投资，这反映为
零
在我们的
合并财务状况表
的
2017年12月31日
和
2016
以加拿大实体净资产的估计公允价值为基础。对加拿大实体的贷款和应收账款按估计公允价值入帐
5160万美元
和
4860万美元
被分类为
对加拿大实体的贷款和应收账款
在
合并财务状况表
的
2017年12月31日
和
2016
,分别。的
对加拿大实体的贷款和应收账款
余额反映了我们目前的估计。随着CCAA程序的进展，我们将继续更新估算。的
2017年12月31日
余额反映了自2015年1月27日和2015年5月20日CCAA文件以来的发展情况，包括已完成资产出售的最终清算价值和销售收益预期分配的更新，更新了各种遗产产生的持续成本，这些成本将在最终分配给Bloom Lake集团和Wabush集团的债权人时被保留，以及DIP融资的偿还。
CCAA程序的现状
截至2017年12月31日，CCAA程序仍在进行中，Bloom Lake集团和Wabush集团的大部分资产已被清算。出售布卢湖集团和沃布什集团资产的净收益目前由监察员持有。其中一些资金将用于支付CCAA程序的应计和持续费用。监察员进行了索赔程序，根据该程序，包括公司及其附属公司在内的债权人已向Bloom Lake集团和Wabush集团提出索赔。监察员正在审查作为索赔程序一部分提交的所有索赔。目前，Bloom Lake Group和Wabush Group的债权人（包括我们）将获得的分配金额尚不确定，以及我们是否可以对Bloom Lake Group或Wabush Group或其各自代表针对Bloom Lake Group和Wabush Group的非债务人附属公司提出的索赔承担责任。
在2017年期间，我们意识到监察员可能会对我们和/或我们的某些关联公司提出优先索赔。鉴于监察员很可能会提出索赔，我们已记录了估计的责任为
5560万美元
，其中包括我们对布鲁姆湖集团和沃布什集团的关联方索赔的价值。如果监察员继续提出索赔，我们相信监察员将要求的金额超过我们对布鲁姆湖集团和沃布什集团的关联方索赔的价值。因此，估计负债可能在未来发生变化。我们拒绝承担任何金额的责任，并将积极捍卫此类索赔。参考
担保和或有负债
请参阅下面的附加信息。
2017年，作为沃布什集团正在进行的CCAA程序的一部分，沃布什斯库利矿被出售。作为交易的一部分，环境修复的义务被传达给了买家，我们的担保也被解除了。参考
担保和或有负债
请参阅下面的附加信息。
已终止业务损失
我们退出加拿大代表了我们业务的战略转变。因此，我们之前报告的东加拿大铁矿石和铁合金业务部门在各自拆分之前的所有时期的业绩，以及退出的成本，都被归类为已终止业务。
加拿大实体分拆造成的损失总计
2130万美元
和
1750万美元
分别为截至2017年12月31日和2016年12月31日的年度，并包括以下内容：
在加拿大实体的投资
我们继续间接拥有加拿大实体的多数权益，但已对这些实体进行了拆分，因为我们不再拥有Bloom Lake Group和Wabush Group的CCAA程序的控股权。在拆分日期，2015年1月27日和2015年5月20日，以及随后的每个报告期间，我们将在加拿大实体的投资调整为公允价值，并相应地收取费用
终止经营亏损，扣除税后
． 由于加拿大实体负债的估计金额超过了可分配给其债权人的资产的估计公允价值，我们的股权投资的公允价值约为
零
．
来自加拿大实体的应收账款
在拆分之前，我们的某些全资子公司向加拿大实体提供贷款，为其运营提供资金，并在正常业务过程中产生应收账款。贷款、相应的利息和应收账款被认为是公司间的交易，并在我们的合并财务报表中被剔除。自拆分以来，贷款、相关利息和应收账款被视为关联方交易，并已在合并财务报表中按其估计公允价值确认
5160万美元
和
4860万美元
被分类为
对加拿大实体的贷款和应收账款
在
合并财务状况表
在
2017年12月31日
和
2016
,分别。
Pre-Petition融资
在2015年5月20日Wabush集团的CCAA程序开始之前，Cliffs矿业公司提供了一项担保信贷安排（“预申请融资”），为Wabush集团正在进行的业务活动提供支持。的
2017年12月31日
和
2016
，申请前筹资项下的未偿数额为
720万美元
． 我们对申请前融资的估计回收包括在
对加拿大实体的贷款和应收账款
的
5160万美元
． 申请前融资由沃布什集团某些资产的收益担保。
担保和或有负债
在2017年期间，我们意识到监察员可能会对公司和/或其某些关联公司提出优先索赔。鉴于监察员很可能会提出索赔，我们已记录了估计的责任为
5560万美元
，其中包括我们对布鲁姆湖集团和沃布什集团的关联方索赔的价值，分类为
或有要求
在
合并财务状况表
的
2017年12月31日
包括在
终止经营亏损，扣除税后
在
综合经营报表
在过去的一年里
2017年12月31日
． 如果监察员继续提出索赔，我们相信监察员将要求的金额超过我们对布鲁姆湖集团和沃布什集团的关联方索赔的价值。因此，估计负债可能在未来发生变化。我们拒绝承担任何金额的责任，并将积极捍卫此类索赔。
我们之前记录的负债是
3720万美元
与保障加拿大实体的某些环境义务有关，分类为
其他负债
在
合并财务状况表
的
2016年12月31日
． 在
2017
作为沃布什集团正在进行的CCAA程序的一部分，沃布什斯库利矿被出售。作为这笔交易的一部分，我们被要求为买方的财务保险缺口提供资金
770万美元
为了完成对买方的环境修复义务的转让，这使我们从我们的担保中解脱出来，并产生了净收益
3140万美元
包含在
终止经营亏损，扣除税后
在合并经营报表中
．
参考
以公允价值非经常计量的项目
请参阅下面的附加信息。
以公允价值非经常计量的项目
下表列示按公允价值计量的金融资产和负债的信息
2017年12月31日
和
2016
为加拿大实体。下表还显示了用于确定此类公允价值的估值技术的公允价值层次：
为了评估加拿大实体应收账款的公允价值和可回收性，我们估计了加拿大实体可分配给其债权人的相关基础净资产的公允价值，涉及估计的债权人债权和这些债权的优先权。这些基本金额主要以加元计价，每季度重新计算一次。
我们通过比较加拿大实体剩余基础资产的估计公允价值与剩余估计负债来确定加拿大投资的公允价值和可回收性。我们以最接近公允价值的账面价值记录了以加元计价的担保。
我们的估计涉及重大的判断，并基于目前可获得的信息、对某些索赔的有效性的评估和加拿大实体支付的估计款项。我们的最终回收取决于加拿大实体的最终清算价值。此外，加拿大实体的最终清算价值和债权人的最终收回，包括（如果有的话）Cliffs和各子公司，可能会影响我们之前描述的或有负债风险估计。
所得税
我们已经认识到
没有
终了年度的税收费用或收益
2017年12月31日
和
2016
在
终止经营亏损，扣除税后
与我们在加拿大的投资有关。在截至2015年12月31日的年度，我们确认了一项税收优惠
580万美元
在
终止经营亏损，扣除税后
．
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||